中泰信托 – 潍柴动力股票收益权投资集合资金信托计划

产品要素

信托名称：中泰信托 – 潍柴动力股票收益权投资集合资金信托计划

募集规模：6 亿元

信托期限：12 个月

信托受托人：中泰信托有限责任公司

资金运用方式

信托计划资金用于向潍坊投资购买7416万股潍柴动力股票的股票收益权（非流通股解禁日期为2016 年4月30日）。

受益人预期年化收益率：

100 万元≤认购金额＜300 万元 9.0%；

300 万元≤认购金额＜800 万元 9.5%；

800 万元≤认购金额＜2000 万元 10.0%；

2000 万元（含）及以上 10.2%；

信托收益分配：到期一次还本及分配信托收益

风险控制及产品特点

◆股权质押

中泰信托4折受让7416万股潍柴动力（000338）（市值14.77亿元）潍柴动力股份有限公司的股票收益权。以2013年10月25日为基准日，潍柴动力股票20日的均价为19.91元，本信托计划融资规模6亿元，标的股票收益权的转让价格为8.09元/股，质押率仅为4.06折。

◆ 融资方实力强

潍坊投资作为潍坊市最大的国有独资企业，由潍坊市人民政府100%控股，山东是经济大省，潍坊市财政实力强。潍坊投资作为公开市场AA 级发债主体。截至2013年6月潍坊投资的总资产127.8亿元，净资产84.08亿元，充分具备非常强的还款能力。

◆ 抵押担保

潍坊市金城房地产将其持有的阳光大厦做第一顺位抵押至中泰信托名下，为本项目提供抵押担保。该物业评估总价值为12.53亿元，对应信托计划6亿元，抵押率为47.89%。阳光大厦是潍坊市市级城市建设七大中心工程之一，截止2012 年底，潍坊市商务局、农业局、发展与改革委员会、财政局、规划局、审计局等大部分政府职能部门均入住该楼盘。阳光大厦自2013年起，未来7年每年将产生1.7亿元的租金收入。

相关主体介绍                                                          

1、受托人——中泰信托有限责任公司：

中泰信托有限责任公司前身是中国农业银行厦门信托投资公司，成立于1988年。1999年，增资扩股，更名迁址。2002年2月，银核准进行重新登记，注册资本为5.166亿元人民币，注册地址由厦门市迁往上海市，是首批获准重新登记的信托公司。2009年4月，换发新金融许可证，换证后公司更名为"中泰信托有限责任公司"。

2008年6月，中国人民保险集团公司通过全资子公司人保投资控股有限公司完成对中泰信托大股东中国华控的股权重组，中国华控的股权结构发生根本改变：人保投资持有中国华控55%股权，人民日报社持有25%股权，深圳市中海投资管理有限公司持有20%股权。